近日，長城人壽保險(xiǎn)股份有限公司（以下簡稱：長城人壽）發(fā)布2022年第二季度償付能力報(bào)告。根據(jù)報(bào)告顯示，長城人壽在連續(xù)三年盈利后，今年上半年再次陷入虧損。上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤-4.32億元，較去年同期大降393.88%。

在退保方面，三款年金保險(xiǎn)成為上半年長城人壽銀保渠道的黑洞。其中兩年金年度退保率逼近九成。

(相關(guān)資料圖)

此外，計(jì)劃五年內(nèi)沖刺上市的長城人壽，也許該在合規(guī)經(jīng)營上多下功夫。今年以來，其多個(gè)分支機(jī)構(gòu)因多項(xiàng)違規(guī)被罰。

由盈轉(zhuǎn)虧 上半年凈虧損4.32億元

公開資料顯示，長城人壽始建于2005年，是北京金融街(000402)投資（集團(tuán)）有限公司旗下金融板塊控股公司，注冊資本為55.31億元。

此前，長城人壽的一份路演材料透露，該公司2021年至2025年戰(zhàn)略目標(biāo)包括“總資產(chǎn)過千億元，營業(yè)收入超過300億元，進(jìn)入穩(wěn)定盈利期，價(jià)值類新單期交保費(fèi)增長2倍，跨入壽險(xiǎn)前30名，具備上市條件，基本完成保險(xiǎn)集團(tuán)架構(gòu)搭建”。

成立逾15年，長城人壽的營業(yè)收入剛剛在2020年突破百億元，為108.69億元。而盈利方面仍有所反復(fù)。

從官網(wǎng)披露的財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)看，2009年至2018年，長城人壽凈利潤分別為﹣0.21億元、﹣1.63億元、﹣5.57億元、234.5萬元、0.39億元、0.32億元、1.80億元、﹣5.19億元、﹣7.23億元、﹣15.93億元。十年間，僅有四年實(shí)現(xiàn)盈利。從2019年開始進(jìn)入連續(xù)三年的盈利期，2019年至2021年，長城人壽凈利潤分別為0.92億元、1.35億元和1.49億元。

似乎一切都在向好發(fā)展，然而，長城人壽今年上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤-4.32億元，較去年同期大降393.88%。

財(cái)報(bào)顯示，2019年長城人壽保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入同比增長了30.71%至80.89億元，原保險(xiǎn)保費(fèi)收入為79.65億元，同比增長了31.17%。根據(jù)銀保監(jiān)會披露的2019年保險(xiǎn)業(yè)全年經(jīng)營數(shù)據(jù)顯示，2019年，保險(xiǎn)業(yè)原保險(xiǎn)保費(fèi)收入為42645億元，同比增長12.17%。2019年長城人壽保費(fèi)增速跑贏了行業(yè)水平，這或是推動長城人壽扭虧為盈的因素之一。

據(jù)銀保監(jiān)會公布的數(shù)據(jù)顯示，今年上半年壽險(xiǎn)公司1至6月原保費(fèi)收入為2.04萬億元，按可比口徑，行業(yè)匯總原保費(fèi)收入同比增長3.5%；財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司原保費(fèi)收入為8034億元，按可比口徑同比增長9.4%。而截至2022年二季度末，長城總保費(fèi)收入79.62億元，年度計(jì)劃達(dá)成率61.33%，同比增長32.32%。由此可見，長城人壽已經(jīng)大幅度跑贏行業(yè)水平，能否復(fù)制2019年的扭虧奇跡，后兩個(gè)季度能否填上-4.32億元的凈利潤巨坑已成為重中之重。

兩款產(chǎn)品年度累計(jì)退保率近九成

在退保方面，三款年金保險(xiǎn)成為上半年長城人壽銀保渠道的黑洞。

其中，長城金裕年金保險(xiǎn)A款退保9.35億元，年度退保率87.61%，長城金裕年金保險(xiǎn)B款退保7.16億元，年度退保率高達(dá)89.13%，長城鑫城2號年金0.27億元，年度退保率為39.39%。

曾因多項(xiàng)違規(guī)被罰

梳理發(fā)現(xiàn)，今年以來，長城人壽多個(gè)分支機(jī)構(gòu)因多項(xiàng)違規(guī)被罰。

4月6日，蘇州銀保監(jiān)局行政處罰信息公開表顯示，長城人壽蘇州中心支公司因財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)不真實(shí)被罰款12萬元，相關(guān)責(zé)任人被警告并處2萬元罰款。

5月13日，湖北銀保監(jiān)局發(fā)布的一則行政處罰決定書顯示，因“未如實(shí)回復(fù)投訴辦理情況”，湖北銀保監(jiān)局對長城人壽湖北分公司處罰10萬元，并對該公司客戶服務(wù)部負(fù)責(zé)人予以警告并罰款1萬元的行政處罰。

5月25日，銀保監(jiān)會披露的行政處罰決定書指出，長城人壽宜昌中支某員工在接受投保人對其已購買的2份分紅型保險(xiǎn)咨詢時(shí)，表述中多次出現(xiàn)“存”“取”等與銀行存款產(chǎn)品類比的描述，且拿分紅型產(chǎn)品分紅率與銀行產(chǎn)品利率作片面對比。監(jiān)管部門表示，該案沒有違法所得，決定對長城人壽宜昌中支予以警告并處1萬元罰款，對該員工予以警告并處3000元罰款。

本文首發(fā)于微信公眾號：險(xiǎn)聯(lián)社。文章內(nèi)容屬作者個(gè)人觀點(diǎn)，不代表和訊網(wǎng)立場。投資者據(jù)此操作，風(fēng)險(xiǎn)請自擔(dān)。