春節剛過，監管的罰單就找上門了。被罰的原因之一，是貸款違規流入房地產市場。處罰的對象，是浙江臺州的4家銀行。

近日，浙江銀保監局官網公布了4份罰單，該局臺州分局出具的處罰決定書顯示，當地的4家銀行，因貸款被挪用炒房、流入股市等原因，被合計罰款331萬元，處罰書出具時間為2月22日，公布時間則為2月26日、3月2日。

巧合的是，就在這些銀行被罰一天之后，杭州在3月3日發布通知，嚴禁經營貸、消費貸違規流入房地產市場。

除了臺州之外，紹興、衢州、湖州等地的多家銀行，去年底以來，也因同樣的原因被監管處罰。同期，因消費貸、經營貸違規流入樓市，江蘇、四川、重慶等地監管也對多家銀行進行了處罰。之前，北京、上海、廣東已相繼出臺措施，圍堵經營貸炒房之勢已成。

隨著監管收緊，套取經營貸炒房已非易事。根據第一財經記者調查，經營貸利率水平出現上升勢頭，有銀行的經營貸利率已達5%左右，相對住房按揭貸款利率已無優勢可言。

圍堵經營貸炒房

3月3日，杭州發布通知稱，嚴禁發放用于購房首付款或償還首付款借貸資金的個人經營性貸款、消費貸款;嚴格個人經營貸、消費貸真實性審查，加強貸后資金管理，以防范經營貸、消費貸違規流入房地產市場。

在具體的管理上，杭州要求金融機構加強客戶資質和信用狀況審核，關注客戶獲得經營性貸款資格的時間、第一還款來源，審慎發放以企業實際控制人身份申請的個人經營性貸款，必要時要求借款人提供納稅信息，不得以抵押物估值代替借款人收入審查，近期申請過個人住房按揭貸款或購買住房的客戶，應審慎發放個人經營性貸款;金融機構如發現用借款人違規獲得經營性貸款提供“過橋”資金、以“空殼公司”包裝借款人資質等行為的中介機構，應立即終止合作。

雖然杭州尚未有銀行受到處罰，但臺州、紹興、衢州、湖州等地，已開始圍堵經營貸、消費貸炒房，最近幾個月，多家銀行收到監管罰單，就在幾天前，臺州4家銀行因此被罰。

浙江銀保監局信息顯示，2月26日、3月2日，平安銀行臺州分行、天臺農商行等4家銀行，因貸后管理不到位，貸款被挪用炒房、流入股市等原因，被監管合計罰款331萬元，處罰最重的天臺農商行被罰款94萬元。

除了臺州，1月19日，某國有大行衢州分行信貸資金違規流入房市、股市或證券賬戶虛增中間業務收入，被罰款95萬元，湖州一家銀行因違規發放固定資產貸款、貸款被挪用購房被罰款85萬元，紹興則有兩家銀行各被罰款30萬元。

“利用經營貸炒房，主要發生在去年上半年。”浙江某上市銀行人士告訴第一財經記者，這種情況出現后，監管、銀行及時調整了策略，去年下半年經營貸炒房就比較少了，但也難以杜絕。

除了杭州，經營貸、消費貸炒房已經遭到監管全面“圍剿”。2020年底，央行、銀保監會將銀行分為五檔，設定了房地產、個人住房按揭貸款“兩條紅線”之后，上海、深圳、廣州等一線城市的房貸額度開始吃緊。北京、廣東、上海等地監管近期均下發通知，防范個人經營貸違規流入房地產市場。

從監管處罰信息來看，北上廣深等一線城市近期未有銀行因經營貸、消費貸違規流入樓市被罰。但江蘇、成都、重慶等熱門地區、城市，監管對此開出了多份罰單。

江蘇銀保監局信息顯示，去年12月以來，蘇州、常州的3家銀行或相關人員，分別因差別化住房信貸政策執行不到位、個人經營性貸款資金用途管控不到位、消費貸款流入房地產領域，兩次被監管罰款。四川、重慶各有一家銀行，因同樣原因被監管處罰。

為何小銀行居多?

在銀行信貸資金中，經營貸是違規流入樓市的主力，但消費貸的作用也不可小覷。

浙江銀監局信息顯示，在臺州、衢州等地受罰的8家銀行，監管雖然沒有在違規事中提及經營貸，但7家銀行的處罰決定均明確表示被罰原因包括信貸資金違規流入樓市。重慶銀保監局近期開出的一份罰單則稱，受罰銀行的小微快貸產品無法有效管控資金用途，貸款被挪用于購房、以貸還貸、貸款用于給他人提供借款等。

還有多家銀行因消費貸用于違規炒房受罰。根據監管信息，蘇州一家銀行或相關責任人，因個人消費貸流入房地產領域，近期兩次被監管處罰。浙江紹興、四川也各有一家銀行，因消費貸違規流入房市而受罰。

從數量上看，近期受到處罰的銀行中，城商行、農商行、村鎮銀行等占據了大多數，而國有大行、股份行則為數不多。

監管處罰信息顯示，臺州最近處罰的4家銀行中，只有一家為全國性股份制銀行，其他3家均為地方性銀行，包括一家當地農商行、兩家村鎮銀行。而紹興、衢州、湖州等地去年底以來受罰的4家銀行，除了一家為國有大行，其他兩家為城商行，一家為村鎮銀行。

而江蘇因同樣原因近期被罰的3家銀行中，也有兩家是城商行、農商行，只有一家為股份制銀行，四川、重慶兩地被罰的銀行中，亦有一家城商行。

“去年經營貸競爭比較激烈，有些銀行完不成任務，特別是上半年，為了完成考核目標，一些銀行貸款審核不嚴，剛好那時候熱門城市房價又漲得比較快。”某股份制銀行人士說，進入下半年之后，隨著監管、銀行政策調整，類似情況比較少了。

“監管比較關注的是個人通過買‘殼’、‘借殼’，利用沒有實際經營業務的企業，貸款炒房，但是一些企業主利用正常經營的企業，套取經營貸炒房的情況也很難完全排除。”上述浙江銀行人士說，雖然類似情況難以完全避免，但企業大量套取經營貸炒房的可能性不大。

經營貸利率已漲

即便監管政策沒有收緊，眼下通過經營貸、消費貸炒房，已并非一件劃算的事。

去年2月疫情期間，為了減小疫情對實體經濟和小微企業的沖擊，監管推出了小微企業無還本續貸、減免利息、延期還款等支持措施，地方政府也紛紛出臺貸款貼息等政策。在此情況下，小微企業經營性貸款的利率低于個人住房按揭貸款利率。此時，恰逢部分城市房價上漲，經營貸逐漸成為一些投機客炒房的資金來源之一。

隨著疫情得到控制、扶持政策逐步退出，以及監管嚴控資金違規流入樓市，部分銀行經營貸的利率開始出現上行。

第一財經記者從某全國性股份制銀行深圳分行獲悉，該行目前的經營貸利率比去年小幅上升了0.1個百分點，如果住房按揭貸款仍然按照4.65%的利率執行，經營貸利率已沒有優勢。雖然部分經營貸利率可以下調，但對企業資質要求比較高。

上述浙江上市銀行人士說，去年上半年，經營貸年化利率可以降到3.4%，最低的甚至在3.3%以下，高的則在3.8%左右，但目前基本要按5%執行，套取經營貸炒房的空間已經不大。“除非是企業特別優秀，或者季末沖業績的時候，才會下調貸款利率。”

而今年，銀行貸款利率上升也將是大概率事件。銀保監會主席郭樹清3月2日稱，因為整個市場利率回升，估計今年貸款利率會有回升和調整。

除此，由于銀行在準入門檻、審核標準、貸后管理方面趨嚴，利用經營貸炒房的可能性也大大降低。第一財經記者此前從深圳多家銀行獲悉，銀行審核時，要嚴格審核貸款人的經營、收入，是否與貸款金額匹配，貸款用途的監管也更為嚴格。

“如果自有資金不足，用經營貸炒房的還款壓力會很大。”深圳某股份制銀行支行行長說，相對于住房按揭貸款，經營貸的期限比較短，即便是分期還款，每次還貸的金額也在幾十萬乃至上百萬，自身現金不足的情況下，貸款人將承擔極大的資金壓力，一旦資金出了問題，風險很大。