作者：宋涵

出品：全球財說

日前，中國再保險（集團）股份有限公司（簡稱“中再集團”）原業務總監、中國大地財產保險股份有限公司（簡稱：中國大地財險）原副董事長陳勇被遵義市人民檢察院依法以涉嫌貪污罪、受賄罪作出逮捕決定。該案正在進一步辦理中。

(資料圖片)

事實上，中國大地財險在第二季度償付能力報告中曾披露，公司副董事長、董事陳勇涉嫌嚴重違紀違法，正接受中央紀委國家監委駐中國投資有限責任公司紀檢監察組紀律審查和貴州省監察委員會監察調查。

其后，在公司第三季度償付能力報告中顯示，暫停陳勇公司副董事長、董事職務。

01

銷售方式待革新，引發行業性話題

說起來，中國大地財險近期麻煩不少，不久前下屬支公司被市場監管總局抓典型被點名通報，引發行業性話題。

11月18日，市場監管總局網站發布2022年反不正當競爭專項執法行動典型案例，點名中國大地財險宿州中心支公司存在商業賄賂行為。

事件始于2018年，中國大地財產保險股份有限公司宿州中心支公司和某4S店“合作”，以能否享受該店汽車優惠政策為條件，向購買汽車的消費者捆綁銷售車險業務。

市場監管總局披露，2018年12月，當事人與某汽車貿易有限公司（以下簡稱吉利4S店）簽訂了為期三年的機動車輛保險合作協議。

合作期間，當事人在吉利4S店內銷售保險時按照出單保險費的一定比例向吉利4S店支付服務費用賄賂吉利4S店，使吉利4S店利用車輛銷售時的政策優惠影響消費者，若消費者不購買當事人的保險，則享受不到吉利4S店給予的車輛購買優惠，強制消費者購買當事人的保險，從而讓當事人謀取到更多保險交易機會。

至案發，吉利4S店為當事人推薦銷售34筆車輛保險業務，當事人向吉利4S店支付約3.15萬元服務費。當事人違法經營額為13.36萬元，獲取違法所得金額為9.45萬元。

市場監管總局認為，當事人的行為違反了《反不正當競爭法》第七條的規定，依據第十九條對當事人處沒收違法所得9.45萬元，罰款10萬元。

新車捆綁保險銷售抽提成，保險公司和4S店“勾連”的情況在業內較為多見。

購買汽車享受政策優惠，購買車險自主選擇保險公司，本該是消費者的合法權利。然而，保險領域經營者通過業務返點行為賄賂汽車企業，使車企在銷售汽車時將兩者進行掛鉤，不買某公司的保險就不能享受政策優惠，嚴重侵犯了消費者的自主選擇權，甚至涉嫌強制消費。

說到底，還是車險銷售方式方法的問題。然而“銷售失調”的保險公司并非僅此一家，也并不拘泥于某一種形式。

今年6月份，相聲演員孫越在微博吐槽其車險7月底到期，提前一月包括人保、平安這些“大廠”等多家保險公司對其進行了電話轟炸。并微博曬圖稱一天要接20多個電話，更無奈表示“誰不給我打電話，我在誰家上保險。”

事實上，這類保險公司電銷轟炸行為經常被吐槽，最能引發消費者共鳴。這次因明星效應引起格外關注，雖未造成重大影響，保險公司也應引以為戒。

時值保險至暗時刻，其實不僅車險，擴展至保險行業均是如此萎靡，“大個險”輝煌不再，從保險公司重啟增收不增利的銀保渠道，也可以看出“保險不好賣了”。

然而，保險銷售依法依規不侵犯消費者權益才是根本之道。

02

盈利水平震蕩走低

中國大地財險成立于2003年,是由中再集團以投資人和主發起人的身份控股設立的全國性財產保險公司。

公司實際控制人為中央匯金投資有限責任公司（簡稱“中央匯金”）。中央匯金持有中再集團71.56%股份。中再集團持有大地財險64.3%股權，為公司控股股東。

作為中再集團公司旗下唯一的直保財險公司，業務經營范圍涵蓋非壽險業務的各個領域，包括企業財產保險類、機動車輛保險類、工程險類、責任險類、信用保險類、保證保險類、家庭財產保險類、貨物運輸保險類、船舶險類、農業保險類以及短期健康保險和意外傷害保險類等。

近些年，保險行業經歷寒冬，經營趨弱，中國大地財險也未能幸免。從總營收到凈利水平均處低位。

2017-2021年，公司營業總收入分別為340.97億元、382.2億元、433.2億元、459.06億元、420.41億元。5年間公司總營收同比增長12.09%、13.34%、6.1%、-8.42%。不難看出，近兩年公司營收增長率由2位數下滑為個位數后，在去年首次出現負增長。

同期，公司分別實現歸母凈利11.7億元、9.08億元、17.01億元、6.58億元、3.18億元。5年間歸母凈利起伏明顯，期間歸母凈利增長率分別為-22.37%、87.29%、-60.08%、-22.17%。

前三季度，公司累計實現保險業務收入361.3億元，累計實現凈利2.58億元。

同期，公司累計實現簽單保費354.18億元，車險保費和非車險保費實現“分庭抗禮”。其中，車險簽單保費占比近5成達177億元。

從渠道來看，公司主要以代理渠道和直銷渠道為主。具體來看，公司代理渠道簽單保費201.52億元，占比達56.9%；直銷渠道簽單保費109.26億元，占比為30.85%。

同期，公司投資端表現符合行業趨勢，收益類指標走低。具體表現為凈資產收益率為1%，總資產收益率為0.3%，投資收益率為2.12%，綜合投資收益率為-0.11%。

值得注意的是，公司效益類指標綜合成本率較高，前三季度累計綜合成本率為101.59%。一般該指標超過100%，保險公司的承保利潤大概率會出現虧損。

分季度來看，公司綜合成本率水平均較高。三個季度綜合成本率依次為101.07%、103.88%、99.91%。

償付能力方面，從行業來看，第三季度公司償付能力整體水平較高，不過縱向對比來看，公司第三季度償付能力環比較第二季度有明顯下滑。

12月7日，銀保監會發布第三季度保險行業償付能力情況顯示，納入會議審議的181家保險公司平均綜合償付能力充足率為212%，平均核心償付能力充足率為139.7%。財產險公司平均綜合償付能力充足率為238.9%；平均核心償付能力充足率為205.3%。

第三季度末，公司綜合償付能力充足率為275%，較第二季度下滑27個百分點。核心償付能力充足率為255%，較第二季度下滑29個百分點。

報告預計公司第四季度償付能力會繼續下滑，預計綜合償付能力下滑7個百分點至268%，預計核心償付能力下滑7個百分點至248%。

除此之外，從銀保監會通報的二季度風險綜合評級結果來看，公司最近兩次風險綜合評級結果出現降級。由第1季度的AA級降至第2季度的A級。主要是保險業務線部分指標得分較低。

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